
Chinese: 
RSA動畫
www.theRSA.org
資本主義危機  2010年4月26日
現在是時候讓新的社會秩序來取代資本主義
從而使人們生活在一個
充滿責任心  公正和人性化的社會了嗎?
.
是的  我們正經歷著這場危機
這其中存在著各種觀點
看一下不同的觀點會很有趣
第一種觀點認為  這完全是人性的弱點
艾倫·格林斯潘認為這是人的本性
他說:"沒有人能改變人的本性"
對此有著各種各樣的說法:
這就是人類掠奪的本性
是人類本能的控制欲
是投資者的幻想
以及貪婪等
諸如此類的說法還有很多
而且我們越瞭解華爾街的日常運作

English: 
RSAnimate
www.theRSA.org
The Crises of Capitalism, 26 April 2010
Is it time to look beyond Capitalism towards a new social order
that would allow us to live within a system
that could be responsible, just and humane?
.
Ok, so we've been through this crisis
and there are all sorts of explanatory formats out there.
And it's interesting to look at the different genres.
One genre is that, it's all about human frailty.
I mean, Alan Greenspan took refuge in the fact "it's human nature",
he said, "you can't do anything about that."
But there's a whole world of explanations
that kinda say it's the predatory instincts
It's the instinct for mastery.
The delusions of investors.
And the greed and all the rest of it.
So, there's a whole range of discussion of that.
And of course, the more we learn about the daily practices on Wall Street

Portuguese: 
RSAnimate
www.theRSA.org
A Crise do Capitalismo, 26 de Abril de 2010
Seria hora de olhar além do capitalimo para uma nova ordem social
que nos permitiria viver dentro de um sistema
que poderia ser responsável, justo e humano?
.
Está bem, passamos por esta crise
e existem todos os tipos de formatos explicativos
E é interessante observar os diferentes gêneros
Um deles é que é tudo sobre a fragilidade humana.
Quer dizer, Alan Greenspan se refugiou no fato de que "é a natureza humana",
ele disse, "não se pode fazer nada a respeito".
Mas existe um mundo inteiro de explicações
que dizem que o instinto predador
é o instinto para dominar.
Os delírios dos investidores.
E a ganância e tudo mais.
Então, existe todo um leque de discussão sobre isso.
E claro, quanto mais aprendemos sobre a rotina de Wall Street

French: 
RSAnimate
www.theRSA.org
Les crises du capitalisme, 26 avril 2010
Est-il temps de regarder au delà du capitalisme vers un nouvel ordre social
qui pourrait nous permettre de vivre dans un système
qui serait responsable, juste et bienveillant?
Nous avons traversé cette crise
et des explications ont été avancées, sous plusieurs formes
Et il est intéressant d'examiner ces différentes formes.
Une forme affirme que tout converge vers la fragilité humaine.
Ceci est illustré par Alan Greesspan, qui a pris refuge dans le fait qu'"il s'agit de la nature humaine".
il a dit: "vous ne pouvez rien faire face à cela."
Mais il y a une immensité d'explications
qui affirment que les instincts prédateurs sont à blâmer.
L'instinct de domination.
Les illusions des investisseurs,
l'avarice et tout le reste.
Il y a donc toute une discussion à ce sujet.
Et bien entendu, plus on en apprend sur les pratiques quotidiennes de Wall Street,

Portuguese: 
As crises do Capitalismo, 26 de abril de 2010
É tempo de olhar para além do capitalismo para uma nova ordem social
que nos permitiria viver num sistema
que poderia ser responsável, justo e humano?
Ok, então já passamos crises como esta
e há toda uma série de formatos explicativos por aí.
E é interessante olhar para as diferentes explicações.
Uma é que,  tudo está relacionado com a fragilidade humana.
Quero dizer, Alan Greenspan refugiou-se no facto "é a natureza humana",
e disse, "acerca disso não há nada a fazer."
Mas há um mundo de géneros de explicações
que basicamente dizem: são os instintos predadores.
É o instinto pelo domínio.
Os delírios dos investidores.
E a ganância e tudo mais.
Então, há todo um conjunto de discussões sobre esse assunto.
E, claro, quanto mais sabemos sobre as práticas quotidianas em Wall Street

Arabic: 
آر. إس. آنيمايت
www.theRSA.org
أزمة الرأسمالية، 26 إبريل، 2010
هل حان الوقت لكي ننظر إلى ما بعد الرأسمالية، في سعينا الدائم لإيجاد نظام إجتماعي جديد
نعيش فيه وفقاً لنظام
مسئولٍ، عادلٍ و إنساني؟
-
حسناً، لقد مررنا بالأزمة الاقتصادية،
وجاء معها العديد من المحاولات للتفسير و التوضيح.
و بدى اختلاف أنماط هذه التفسيرات مثيراً للاهتمام.
فوجدنا نمط يجزم بأن السبب يكمن في ضعف الجنس البشري و هشاشته.
فما كان من "ألان جرينسبان"- رئيس البنك الفدرالي الأمريكي السابق - إلا الاحتماء وراء القول بأنها "الطبيعة البشرية"،
مضيفاً: "لا يوجد ما يمكننا فعله حيال ذلك."
ووجدنا عالم من التفسيرات الأخرى على نفس السياق،
زاعمةً بأن السبب، بطريقة أو بأخرى، يرتبط بغرائزنا الإفتراسية.
و غريزة الاستحواذ.
و أوهام المستثمرين،
و الجشع وما شابه.
إذاً، فهناك نطاق واسع من النقاش و الجدل حول ذلك.
و بالطبع، كلما إزدادت معرفتنا بما يحدث يومياً في وال ستريت،

Spanish: 
RSAnimate
www.theRSA.org
La Crisis del Capitalismo, 26 de Abril de 2010
¿Es hora de ver más allá del Capitalismo, hacia un nuevo orden social
que nos permitiría vivir en un sistema
que pueda ser responsable, justo y humano?.
.
Ok, así que hemos pasado por esta crisis
Y hay, por ahí, todo tipo de modelos explicativos
Y es interesante estudiar las diferentes explicaciones.
Una de las explicaciones es que todo se debe a la debilidad humana.
Quiero decir, Alan Greenspan se refugió en el hecho "es la naturaleza humana",
dijo: "No puedes hacer nada al respecto."
Pero hay infinidad de explicaciones
que sugieren que es el instinto predador,
el instinto de dominio,
las falsas ilusiones de los inversores
y la avaricia y todo lo demás.
Así, hay un abanico de discusiones sobre eso.
Y por supuesto, cuanto más aprendemos sobre las prácticas cotidianas en Wall Street

Chinese: 
RSA动画
www.theRSA.org
资本主义危机  2010年4月26日
现在是时候让新的社会秩序来取代资本主义
从而使人们生活在一个
充满责任心  公正和人性化的社会了吗?
.
是的  我们正经历着这场危机
这其中存在着各种观点
看一下不同的观点会很有趣
第一种观点认为  这完全是人性的弱点
艾伦·格林斯潘认为这是人的本性
他说:"没有人能改变人的本性"
对此有着各种各样的说法:
这就是人类掠夺的本性
是人类本能的控制欲
是投资者的幻想
以及贪婪等
诸如此类的说法还有很多
而且我们越了解华尔街的日常运作

English: 
we kind of figure there's a great deal of truth in all of that.
The second genre is that there's institutional failures.
That, you know, regulators were asleep at the switch.
The shadow banking system innovated outside of their purview.
Etc etc etc.
And, therefore, institutions have to be reconfigured.
And it has to be a global effort, by the G-20, something of that kind.
So, we look at the institutional level and say
that has failed and that has to be reconfigured.
The third genre is to say, everybody was obsessed with a false theory.
They read too much Hayek
and believed in the efficiency of markets.
And it's time we actually got back to something like Keynes.
Or we took seriously Hyman Minski's
theory about the inherent instability of financial activities.
The next genre is that it has cultural origins.
Now we don't hear that much in the United States
but if you were in Germany and France
there are many people there who would kind of say it's an Anglo-Saxon disease.

Arabic: 
كلما استنتجنا أن تلك المناقشات تحمل في طياتها الكثير من الحقائق.
أما عن النمط الثاني من التفسيرات، فهو يدور حول الفشل المؤسسي،
و كيف سقط المنظمون نياماً بجوار مفاتيح التحكم،
تاركين نظام الظل المصرفي ينمو و يرتع خارج نطاق اختصاصاتهم و سيطرتهم،
إلخ، إلخ، إلخ
ولذا وجب إعادة هيكلة و تنظيم المؤسسات.
و يجب أن يتم ذلك بجهود عالمية، من قِبل "مجموعة العشرين- G-20" مثلاً أو ما شابه.
وبذللك يتم العمل على المستوى المؤسسي،
 حيث نكشف ما قد ثبت فشله و ما يتطلب إعادة الهيكلة.
وهنا يأتي النمط الثالث من التفسيرات قائلاً أن الجميع كان مأخوذاً بنظرية خاطئة،
فقد قرأوا كثيراً لـ"فريدريش فون هايك"
و آمنوا بنظرية كفاءة الأسواق المالية.
ولذلك فقد حان وقت العودة إلى أفكار أناس مثل "جون كاينز"،
أو أن نأخذ بمحمل الجدية نظرية "هايمان مينسكي" الخاصة
بعدم الإستقرار المتأصل في الأنشطة المالية.
أما عن النمط التالي للتفسيرات، فهو النمط القائل بأن للأزمة المالية جذور ثقافية.
نحن بالطبع لا نسمع عن هذا النمط كثيراً في الولايات المتحدة،
و لكن لو كنت في فرنسا أو ألمانيا
لسمعت الكثير هناك يقولون أنه "مرض أنجلوساكسوني"،

Chinese: 
這個觀點似乎就顯得更有道理
第二種觀點認為  是制度失靈
監管部門玩忽職守
他們在職權範圍之外創建了影子銀行
不勝枚舉
因此  建立新的制度迫在眉睫
諸如20國集團那樣的國際合作形式
我們從制度層次可以看出
它已經失敗  並且必須被重組
第三種觀點認為  大家都被一個錯誤的理論誤導
人們看了太多海耶克的理論
並深信市場的效率
是時候回到凱因斯理論
或者關注海曼·明斯基的
關於金融不穩定性假說
下一個觀點是關於文化的淵源
目前在美國不太有人提起
但如果你在德國和法國
那裡很多人說這是盎格魯撒克遜監管體制的失敗

Chinese: 
这个观点似乎就显得更有道理
第二种观点认为  是制度失灵
监管部门玩忽职守
他们在职权范围之外创建了影子银行
不胜枚举
因此  建立新的制度迫在眉睫
诸如20国集团那样的国际合作形式
我们从制度层次可以看出
它已经失败  并且必须被重组
第三种观点认为  大家都被一个错误的理论误导
人们看了太多哈耶克的理论
并深信市场的效率
是时候回到凯恩斯理论
或者关注海曼·明斯基的
关于金融不稳定性假说
下一个观点是关于文化的渊源
目前在美国不太有人提起
但如果你在德国和法国
那里很多人说这是盎格鲁撒克逊监管体制的失败

French: 
plus on réalise qu'il y a une grande part de vérité dans tout cela.
La deuxième forme pointe vers les échecs institutionnels.
Le fait que les régulateurs se sont endormis devant le bouton rouge.
Le système banquier, dissimulé, a innové en dehors de leur cadre de régulation.
Etc etc etc.
Et par conséquent, les institutions doivent être reconfigurées.
Et l'effort doit être global, par le G-20, ou un rassemblement de ce genre.
Donc, nous examinons l'aspect institutionnel et affirmons
que les institutions ont défailli et qu'elles doivent être reconfigurées.
La troisième forme est de dire que tout le monde était obsédé par une fausse théorie.
Ils lisent trop Hayek (Friedrich Hayek, économiste, NDT)
et croyaient en l’efficacité des marchés.
Et il est temps que nous revenions aux idées de Keynes.
Nous avons peut-être pris trop au sérieux la théorie de Hyman Minski
à propos de l'instabilité inhérente des activités financières.
La forme suivante est d'évoquer les origines culturelles,
que nous n'entendons pas beaucoup aux États-Unis;
mais si vous êtes en Allemagne ou en France,
il y a beaucoup de gens qui diraient qu'il s'agit d'une maladie Anglo-Saxone,

Spanish: 
de alguna manera entendemos que hay mucha verdad en todo ello.
La segunda explicación es que hay fracasos institucionales.
Que, ya sabes, los reguladores se durmieron en los laureles.
El sistema paralelo de inversiones bancarias innovó por fuera de su ámbito
Etc., etc., etc.
Y, por lo tanto, hay que reconfigurar las instituciones
Y el esfuerzo tiene que ser global, por el G-20, algo a esa escala.
Así que observamos el plano institucional y decimos
que ha fracasado y hay que reconfigurarlo.
La tercer idea es que todos estaban obsesionados con una falsa teoría.
Leyeron demasiado a Hayek
y creyeron en la eficacia de los mercados.
Y es hora de volver a algo como Keynes,
O que tomemos a Hyman Minski en serio
y su teoría sobre la inestabilidad inherente en las actividades financieras.
La siguiente explicación es que tiene orígenes culturales.
Eso no se oye mucho en EE.UU.
pero si estuvieras en Alemania o Francia
allá hay mucha gente que diría que es una enfermedad anglosajona.

Portuguese: 
passamos a entender que existe um pouco de verdade em tudo aquilo.
O segundo gênero é o de que existem falhas institucionais.
Que os reguladores estavam dormindo na virada.
O sistema bancário obscuro inovou fora de sua jurisdição.
Etc etc etc.
E então, as instituições tiveram que ser reconfiguradas.
E teve que ser um esforço global pelo G-20, ou alguma coisa assim.
Então, olhamos para o nível das instituições e pensamos
que ele falhou e que precisa ser reconfigurado.
O terceiro gênero é, por assim dizer, todos estavam obcecados pela falsa teoria.
Eles leram muito Hayek
e acreditavam na eficiência dos mercados.
E está na hora de voltarmos a alguma coisa parecida com Keynes.
Ou levamos muito a sério a teoria de Hyman Minski
a respeito da inerente instabilidade das atividades financeiras.
O próximo gênero diz que isso tem a ver com origens culturais.
Nós não ouvimos muito disso nos EUA,
mas se você estiver na Alemanha ou na França.
muitas pessoas dirão que isso é uma doença anglo-saxã.

Portuguese: 
reconhecemos uma grande dose de verdade em tudo isso.
O segundo género é que existem falhas institucionais.
Porque, como sabe, os reguladores estavam a dormir no ponto.
O sistema bancário sombra inovou fora da sua alçada.
Etc etc etc.
E, por isso, as instituições têm de ser reconfiguradas.
E tem que ser um esforço global, pelo G-20, ou algo desse tipo.
Então, olhámos ao nível institucional e dizemos
isso falhou e tem de ser reconfigurado.
O terceiro género é dizer, todos estavam obcecados com uma falsa teoria.
Eles leram demasiado Hayek
e acreditaram na eficiência dos mercados.
E que é tempo de voltar para algo como Keynes.
Ou que levámos a sério a teoria de Hyman Minski
sobre a instabilidade inerente das actividades financeiras.
O género seguinte é que tem origens culturais.
Não ouvimos muito sobre isso nos Estados Unidos
mas se estivesse na Alemanha ou na França
muitas pessoas lá diriam que é uma doença anglo-saxónica.

Portuguese: 
E, e isso não tem nada a ver com a gente
E eu estava no Brasil enquanto isso estava acontecendo,
e Lula  estava dizendo, bem, primeiro ele dizia
"Graças a Deus que os EUA estão sendo disciplinados pelo equivalente ao Fundo Monetário Internacional
Nós passamos por isso 8 vezes nos últimos 25 anos
e agora é a vez deles. Fantástico!" disse Lula
e todos os outros latino americanos que eu conhecia. Até chegar até eles; e chegou.
E eles mudaram um pouco seu discurso.
Então, de um jeito ou de outro, se tornou cultural.
E você pode ver isso na maneira como essa questão grega está sendo conduzida.
A maneira como a imprensa alemã está dizendo, "Bem, isso é tipicamente grego.
É um defeito de caráter grego"
E existem mais um monte de sujeiras acontecendo nesse momento.
Mas na verdade, existem vários fatores culturais que levam a isso.
Por exemplo, esse fascínio dos EUA com
a posse de lares,
que supostamente é um valor cultural intrínseco.
Então, 67, 68% das famílias americanas são proprietárias de casas.
Na Suiça, são apenas 22%
É claro que isso é um valor cultural americano

Spanish: 
Y eso no tiene nada que ver con nosotros.
Casualmente estaba en Brasil cuando esto ocurrió y
Lula decía algo así como, bueno, antes que nada decía
"Gracias a Dios los EE.UU están siendo disciplinados por el equivalente al FMI
Hemos pasado por eso 8 veces en los últimos 25 años
y ahora les toca a ellos, ¡fantástico! dijo Lula,
y todos los demás latinoamericanos que conocía, hasta que también les afectó.
Y entonces cambiaron un poco su opinión.
Entonces, esta es una manera en la cual se convirtió en cultural.
Y eso se puede ver en la manera que se maneja todo el asunto Griego.
La forma en que la prensa Alemana dice, "Bueno, es el carácter griego
son defectos en el carácter griego".
Y hay un montón de cosas feas ocurriendo en este sentido.
Pero, en realidad, hay algunos aspectos culturales que han llevado a esto.
Por ejemplo, la fascinación de los EE.UU. con
ser propietarios de sus viviendas
que se supone es valor cultural con mucho arraigo.
El 67 o 68% de las familias de EE.UU son propietarias de sus viviendas.
Sólo un 22% lo son en Suiza.
Por supuesto que es un valor cultural en EE.UU.

Chinese: 
还说这和我们没有任何关系
08年金融危机之时我正在巴西
巴西前总统卢拉一开始幸灾乐祸地表示:
"哦  感谢上帝  美国总算被相当于IMF的金融危机整治了一把
我们最近25年里都被耍了8次
现在轮到他们了  活该"  卢拉如此说道
所有我认识的拉美人也都这么说  直到他们也确实受到波及
他们才稍微收敛一些
因此  问题会像这样按文化被区分
同样的  这从人们对希腊这摊事的态度上也可以看出
德国媒体说:"好吧  这是希腊的特性
这就是希腊特性的缺陷"
此外还有各种令人讨厌的言论
但确实有一些文化因素诱发了危机
比如美国对私有房产的
着迷
就是一种影响深远的文化价值
在美国67%至68%的家庭都有自己的房产
在瑞士只有22%
这当然是美国一种特别的文化价值

Arabic: 
و أنه لا علاقة لنا به.
و حدث أن كنت في البرازيل أثناء الأزمة، 
و كان "لولا" (الرئيس البرازيلي) يقول:
"حمداً لله أن الولايات المتحدة تتأدب الآن بنظير مثل صندوق النقد الدولي،
فقد عانينا من ذلك ثماني مرات خلال الخمس وعشرون سنة الماضية،
والآن حان دورهم! عظيم!"
و كذلك قال كل من أعرفهم من أمريكا الجنوبية، حتى ضربتهم الأزمة هم الآخرون، وهو ما حدث.
و من ثم تغيرت لهجتهم قليلاً.
ووجدت طريقة لربط الأزمة بثقافات الشعوب.
و يمكننا روية ذلك جليّاً في اسلوب التعامل مع أزمة الديون اليونانية حالياً.
حيث قالت الصحف الألمانية "حسناً، إنها الشخصية اليونانية،
و عيوب الشخصية اليونانية".
بالإضافة إلى الكثير من اللغط الذي يدور حول ذلك طبعاً.
و لكن في حقيقة الأمر، هناك بالفعل بعض الجوانب الثقافية التي ساهمت في الأزمة.
فنجد أن ولع الأمريكان
بملكية المنازل هو بالفعل
قيمة ثقافية يُفترض شدة تأصلها لديهم.
فنجد حوالي 67-68% من الأسر الأمريكية يمتلكون منازلهم.
أما في سويسرا فالنسبة 22% فقط.
لذا فهي بالفعل جزء من الثقافة الأمريكية

Portuguese: 
E, que não tem nada a ver connosco.
E aconteceu eu estar no Brasil quando a crise aconteceu
e Lula estava a dizer, bem, começou por dizer
"Oh, graças a Deus os Estados Unidos estão a ser disciplinados pelo equivalente do FMI"
"Nós já passamos por isso 8 vezes nos últimos 25 anos"
"e agora é a vez deles. Fantástico!", disse Lula,
bem como outros latino-americanos que eu conhecia, até a crise os atingir, como aconteceu.
E então eles mudaram um pouco o tom.
Assim, desta forma tornou-se uma explicação cultural.
E, pode constatar pela forma como esta "coisa" Grega está a ser gerida.
A forma como a imprensa alemã diz: "Bem, é o carácter grego
São defeitos do carácter grego".
E há muitas coisas bastante desagradáveis a acontecer à volta disso.
Na realidade, existem algumas características culturais que nos levam a isso.
Por exemplo, o fascínio dos EUA com
ter casa própria,
que supostamente é um profundo valor cultural.
Então, 67, 68% das famílias nos EUA têm casa própria.
Na Suíça são apenas 22%.
Claro que é um valor cultural dos Estados Unidos,

English: 
And, and it has nothing to do with us.
And I happened to be in Brazil when it was going on, and
Lula was kind of saying, well, first off he was saying
"Oh, thank God the United States is being disciplined by the equivalent of the IMF
We've been through it 8 times in the last 25 years
and now it's their turn. Fantastic!", said Lula,
and all the other Latin Americans I knew, until it hit them, which it does.
And then they kind of changed their tune a little bit.
So, there's a way of which it became cultural.
And, you can see that by the way in which this whole Greek thing is being handled.
The way the German press is saying, "Well, it's the Greek character
It's defects in the Greek character".
And there's a whole lot of rather nasty stuff going on around that.
But actually, there are some cultural features which have led into it.
For instance, the US fascination with
home ownership,
which is supposedly a deep cultural value.
So 67, 68% of US households are home owners.
It's only 22% in Switzerland.
Of course its a cultural value in the United States

French: 
qui n'a rien à voir avec eux.
Et il se trouve que j'étais au Brésil lorsque la crise s'est produite, et
Lula disait, dans un premier temps:
"Remercions le Ciel que les États-Unis soient recadrés par l'équivalent de l'IMF.
Nous avons traversé cela 8 fois durant les 25 dernière années
et maintenant, c'est leur tour. Fantastique!", disait Lula, ainsi que tous les autres habitants
d'Amérique Latine, jusqu’à ce que la crise leur parvienne, ce qui c'est produit.
Et ils ont quelque peu changé de ton, depuis.
Donc, d'une certaine manière, le problème est devenu culturel.
Et vous pouvez le constater en observant la manière dont le problème grec est géré.
La presse allemande dit: "Et bien, c'est le caractère grec,
il s'agit de défauts dans le caractère grec."
Et il y a d'autres déclarations dans ce style qui circulent.
Mais, en réalité, il y a quelques caractéristiques culturelles qui ont conduit à la crise.
Par exemple, la fascination des USA
vis à vis de la propriété immobilière,
qui est censée être une valeur culturelle importante.
Ainsi, 67, 68% des foyers américains sont propriétaires,
contre seulement 22% en Suisse.
Bien sur, il s'agit d'une valeur culturelle aux États-Unis

Chinese: 
還說這和我們沒有任何關係
08年金融危機之時我正在巴西
巴西前總統盧拉一開始幸災樂禍地表示:
"哦  感謝上帝  美國總算被相當於IMF的金融危機整治了一把
我們最近25年裡都被耍了8次
現在輪到他們了  活該"  盧拉如此說道
所有我認識的拉美人也都這麼說  直到他們也確實受到波及
他們才稍微收斂一些
因此  問題會像這樣按文化被區分
同樣的  這從人們對希臘這攤事的態度上也可以看出
德國媒體說:"好吧  這是希臘的特性
這就是希臘特性的缺陷"
此外還有各種令人討厭的言論
但確實有一些文化因素誘發了危機
比如美國對私有房產的
著迷
就是一種影響深遠的文化價值\
在美國67%至68%的家庭都有自己的房產
在瑞士只有22%
這當然是美國一種特別的文化價值

Portuguese: 
que está a ser apoiado pela dedução fiscal dos juros das hipotecas,
que é um enorme subsídio.
Está a ser promovido desde a década de 1930, mais especificamente nos anos 30.
Foi instituído porque a teoria era que
quem está a pagar a casa não entra em greve.
E depois, ainda há a noção de que é um fracasso de políticas
no que as políticas de facto intervieram.
E há uma risível aliança emergente entre a ala Glenn Beck
da Fox News e o Banco Mundial,
ambos sustentando que o problema é demasiada regulamentação
do tipo errado.
Então há todas estas explicações, e todas elas têm um fundo de verdade.
E escritores dotados adoptarão uma ou outra dessas perspectivas e
construirão uma história e escrevê-la-ão de uma forma muito plausível sobre isto.
E eu pensei para mim mesmo,
"Bem, que tipo de história plausível posso escrever, que não seja nenhuma das anteriores?"
Que é uma das coisas que eu sempre penso para comigo mesmo, e não é difícil de fazer
especialmente partindo de uma perspectiva marxista, porque, sabem
não existem muitas pessoas que tentam fazer essa análise a partir de uma perspectiva marxista.
E fui realmente direccionado para isso, por uma coisa que aconteceu

Spanish: 
que se respalda por la deducción de impuestos sobre los intereses hipotecarios,
lo cual es un enorme subsidio.
Se promueve desde los años 30, más explicitamente en 1930.
Fue creada porque la teoría decía
que propietarios de viviendas con deudas no hacen huelga.
Y luego existe una noción de que es un fracaso político
el hecho de que la política haya intervenido.
Y hay una curiosa especie de alianza emergiendo entre en el ala de Glenn Beck
para Fox News y el Banco Mundial,
los cuales dicen que el problema es la regulación excesiva
de la que no sirve.
Así que existen todas estas explicaciones, y todas tienen parte de verdad.
Y escritores especializados tomarán una u otra de esas perspectivas y
construirán un relato y realmente escribirán una historia muy plausible sobre esto.
Y me dije a mí mismo,
"Bueno, ¿qué tipo de historia plausible puedo escribir, que no sea de las anteriores?
Que es una de las cosas que siempre me digo a mi mismo, y no es difícil de hacer
especialmente cuando vienes de una perspectiva Marxista, porque, ya sabes
no hay mucha gente que intente hacer este análisis desde una perspectiva Marxista.
Y realmente me di cuenta de esto por eso que pasó

French: 
qui est alimentée par la déduction d’impôts sur les intérêts des prêts hypothécaires.
Il s'agit d'une énorme subvention,
qui est encouragée explicitement depuis les années 30.
La subvention est née de la théorie exprimant
que les propriétaires endettés ne feront pas grève.
Et puis il y a la notion qu'il s'agit d'un échec de la règlementation,
étant entendu que la règlementation est intervenue.
Et il y a une alliance amusante entre Glenn Beck,
travaillant à Fox News et la Banque Mondiale,
affirmant tous deux que le problème est lié à une régulation
excessivement inadaptée.
Il n'y a donc toutes ces explications, qui ont toutes une certaine part de vérité.
Et des écrivains talentueux vont adopter l'une ou l'autre de ces perspectives
et construire une histoire qui sera probablement très plausible.
Et je me suis demandé:
"Bien, quelle histoire plausible puis-je écrire qui ne couvre pas les causes ci-dessus?"
C'est l'une des questions que je me pose toujours, et ce n'est pas difficile à faire
particulièrement lorsqu'on adopte la perspective marxiste,
car il n'y a pas beaucoup de gens qui adoptent cette perspective pour faire une analyse.
Et j'ai été engagé dans cette voie par un évènement

Portuguese: 
que encontra apoio na dedução de juros das hipotecas no imposto de renda
que é um grande subsídio.
Desde os anos 30 que se promovem, de forma bem explícita nos anos 30,
Foi construída porque a teoria era de que
pessoas com o compromisso da dívida de suas casas não entrariam em greve.
E existe essa noção de que é uma falha política
em que a política na verdade intercedeu.
E existe um tipo engraçado de aliança emergindo entre a ala Glenn Beck
da Fox News e do Banco Mundial,
os dois que dizem que o problema é excesso de regulamentação
do tipo errado.
Então existem todos esses modos, e todos eles tem uma certa dose de verdade.
E os escritores habilidosos vão escolher uma ou outra dessas perspectivas e
escrever uma história e que na verdade será uma história bem plausível sobre isso.
E eu pensei comigo mesmo,
Bom, que tipo de história plausível eu posso escrever? Qual delas é nenhuma das anteriores?
Que é uma das coisas que eu sempre pensei, e não é difícil de fazer
particularmente quando você vem de uma perspectiva Marxista, você sabe
não existem muitas pessoas que tentam fazer essa análise de uma perspectiva Marxista.
E eu fui na verdade guiado pra isso por essa coisa que aconteceu

English: 
that's being supported by the mortgage interest tax deduction,
which is a huge subsidy.
It's being promoted since the 1930s, very explicitly in the 1930s.
It was built up because the theory was
that debt incumbent home owners don't go on strike.
And then there's a kind of notion that it's a failure of policy
in that policy has actually intervened.
And there's a funny  kind of alliance emerging between the Glenn Beck wing
for Fox News and the World Bank,
both of whom says the problem is too much regulation
of the wrong sort.
So there are all these ways, and all of them have a certain truth.
And skilled writers will take one or other of those perspectives and
build a story and actually write a very plausible kind of story about this.
And I thought to myself,
"Well, what kind of plausible story can I write, which is none of the above?"
Which is one of the things I always think to myself, and it's not hard to do
particularly when you're coming from a Marxist perspective because, you know
there aren't many people who try to do this analysis from a Marxist perspective.
And I was really clued into this by this thing that happened

Arabic: 
و يدعمها خصم الضرائب على الفوائد العقارية؛
وهو دعمٌ حكومي كبير.
و يتم الترويج لها منذ الثلاثينات، حيث كانت في أوجها.
قامت بناءً على النظرية التي تقول 
أن ملّاك المنازل المثقلين بالديون لن يضربوا عن العمل..
ثم هناك الفئة التي تقول أن الأمر يعود لسياسة فاشلة
و أن السياسة العامة كان لها علاقة بالموضوع.
بالإضافة إلى النظرية التي بزغت حديثاً نتيجة التحالف المريب بين "جلين بيك" من جانب
وكالة فوكس الإخبارية و بين البنك الدولي،
فكلاهما يقول أن المشكلة نتجت عن العديد من
القوانين التنظيمية الخاطئة.
فنحن إذاً أمام العديد من أنماط التفسير، كلها تحمل جانباً من الحقيقة.
و يأتي الكتاب الماهرون لينتقوا إحدى وجهات النظر تلك
و يبنى عليها قصة محبوكة و جديرة بالتصديق.
فتساءلت في نفسي:
"ما نوع القصة التي يمكن أن أكتبها، و التي لا تعتمد على أيٍ من النظريات السابقة وتكون جديرة بالتصديق؟"
وهذه هي طريقة تفكيري عادة، وهو ليس بالأمر الغريب خاصة
لو أنك تاتي من خلفية ماركسية لأنه، كما تعلم، 
لا يوجد الكثير ممن حاولوا تحليل الأمر من وجهة نظر ماركسية.
و أكثر ما أرشدني في هذا الموضوع، هو ما حدث

Chinese: 
並且受按揭利息減稅政策的支持
這是一筆巨大的補助
自20世紀30年代開始大力宣傳通過按揭獲得貸款
貸款形式能持續推廣是因為
通過貸款購買房產的人不會罷工
有一種觀點認為是失敗的政策
因為它干預了市場經濟
美國福克斯電視台的格林貝克和世界銀行之間
達成了有趣的共識
他們都聲稱問題是由太多不恰當的規則
所造成
所有這些說法都有一定的道理
資深作家會將其中一些觀點編成故事
並將其描述得合情合理
而我所思索的是
"除這些觀點之外  還能否寫出其他合理的解釋呢?"
這是我一直考慮的問題  其實做起來並不難
尤其如果你持著馬克思學派的觀點  你懂的
現在很少人從馬克思主義的角度分析這些問題了
我從一件事中發現了頭緒

Chinese: 
并且受按揭利息减税政策的支持
这是一笔巨大的补助
自20世纪30年代开始大力宣传通过按揭获得贷款
贷款形式能持续推广是因为
通过贷款购买房产的人不会罢工
有一种观点认为是失败的政策
因为它干预了市场经济
美国福克斯电视台的格林贝克和世界银行之间
达成了有趣的共识
他们都声称问题是由太多不恰当的规则
所造成
所有这些说法都有一定的道理
资深作家会将其中一些观点编成故事
并将其描述得合情合理
而我所思索的是
"除这些观点之外  还能否写出其他合理的解释呢?"
这是我一直考虑的问题  其实做起来并不难
尤其如果你持着马克思学派的观点  你懂的
现在很少人从马克思主义的角度分析这些问题了
我从一件事中发现了头绪

Arabic: 
في كلية الإقتصاد بلندن منذ عام و نصف تقريباً، عندما 
سألت جلالة الملكة أحد رجال الإقتصاد قائلة:
" كيف لم تتمكنوا من التنبؤ بحدوث تلك الكارثة؟"
حسناً، هي لم تقلها بذلك الأسلوب حرفياً، لكن، بنفس المغزى.
و قد تأثروا بذلك كثيراً. و قامت هي بالفعل بإستدعاء مدير بنك إنجلترا.
و قالت له: "كيف لم تتنبأ بحدوث ذلك؟"
ثم أقدمت الأكاديمية البريطانية على جمع
كل رجال الإقتصاد هؤلاء ليخرجوا بهذا الخطاب الرائع 
الموجه لجلالتها.
كان مذهلاً حقاً. قالوا فيه
" لقد كرّس عدد كبير من المتخصصون الأذكياء المخلصون حياتهم 
يعملون بجدٍ و إجتهاد في جميع جوانب هذا الأمر،
إلا أننا غفلنا عن أمر واحد فقط، وهو احتمالات انهيار النظام."
فقالت: "ماذا؟!!" 
[ ضحك ]
و مضوا يتحدثون عن سياسة الإنكار و ما إلى ذلك.
لذا فكرت، انه يمكنني أن أنظر لإحتمالات إنهيار النظام هذه
لأترجمها من وجهة النظر الماركسية.
نحن نتحدث عن التناقضات الداخلية لنظام تراكم رؤوس الأموال.
و ربما علي أن أكتب شيئاً بخصوص
تلك التناقضات الداخلية في نظام تراكم رؤوس الأموال

English: 
at the London School of Economics about a year and a half ago when
Her Majesty, the Queen,  asked the economists
"How come you guys didn't see this thing coming?"
She didn't say it exactly that way, but you know, it's the sentiment.
And, they got very upset. And she actually called the Governor of the Bank of England.
And said, "How come you didn't see it coming?"
And then the British Academy put forward this
got together all these economists and they came up with this fabulous letter
to Her Majesty.
And, it was actually astonishing. It said
"Well, you know, many dedicated people, intelligent, smart, spent their lives
working on aspects of this thing, very, very seriously
But the one thing we missed was systemic risk."
And you say, "What?!"
[Laughter]
And they went on to talk about the politics of denial and all the rest of it.
So I thought, well you know, systemic risk, you know
I can translate it into the Marxian thing.
You're talking about the internal contradictions of capital accumulation.
And maybe I should write a thing about the
internal contradictions of capital accumulation and

Portuguese: 
na Escola de Economia de Londres a mais ou menos um ano e meio atrás quando
Sua Majestade, a Rainha, perguntou aos economistas
"Como vocês não viram que isso ia acontecer?!"
Ela não falou exatamente dessa forma, mas você entendeu, é o sentimento.
E, eles ficaram bem irritados. E ela na verdade chamou o Chefe do Banco da Inglaterra.
E disse, "Como foi que você não viu que isso ia acontecer?!"
E então a Academia Britânica promoveu isso
juntou todos esses economistas e eles vieram com essa carta fabulosa
para Sua Majestade.
E, foi na verdade surpreendente. A carta dizia:
"Bem, você sabe, muitas pessoas dedicadas, inteligentes, espertas, passaram suas vidas
trabalhando em aspectos dessa coisa, muito, muito seriamente
Mas uma coisa que a gente esqueceu foi o risco sistêmico."
E ela disse, " O que?!"
[Risos]
E eles continuaram a falar da política de negação e todo o resto.
Então eu pensei, bem você sabe, risco sistêmico, você sabe
Posso traduzir isso em um termo Marxista.
Você está falando sobre as contradições internas da acumulação de capital.
E talvez eu deva escrever algo sobre as
contradições internas da acumulação de capital e

Portuguese: 
na Escola de Economia de Londres  há cerca de um ano e meio atrás, quando
Sua Majestade, a Rainha, perguntou aos economistas
"Como é que não viram que isto iria acontecer?"
Ela não disse exactamente dessa forma, mas sabem, ficamos com essa sensação.
E eles ficaram bastante aborrecidos. De facto, ela até chamou o governador do Banco de Inglaterra.
E disse: "Como é que não viu que isto iria  acontecer?"
E então a Academia Britânica fez o seguinte
reuniu todos os economistas e eles fabricaram uma carta fabulosa
para Sua Majestade.
E, foi realmente surpreendente. Dizia o seguinte:
"Bem, muitas pessoas dedicadas, inteligentes, espertas, dedicaram as suas vidas
a trabalhar nos aspectos deste assunto, muito, muito seriamente
Mas a única coisa que nos passou ao lado foi o risco sistémico."
E ela disse: " O quê?!"
[Risos]
E eles começaram a falar sobre a política de negação e tudo o mais.
Então eu pensei, bem, o risco sistémico
posso traduzi-lo em linguagem Marxista.
Estamos a falar sobre as contradições internas da acumulação de capital.
E talvez eu devesse escrever algo sobre
as contradições internas da acumulação de capital e

French: 
qui s'est produit à la London School of Economics il y a 1 an  et demi,
lorsque sa majesté la Reine a demandé aux économistes:
"Comment se fait-il que vous n'ayez pas vu cela arriver?"
Elle ne l'a pas dit de cette façon, mais c'était l'idée.
Ils étaient très contrariés et elle à appelé le gouverneur de la Banque d'Angleterre.
Elle a dit: "Pourquoi ne l'avez vous pas vu venir?"
Et la British Academy à réuni tous ses économistes
qui ont écrit cette fabuleuse lettre
à sa Majesté.
Et c'était incroyable. La lettre expliquait:
"Bien, en fait, vous savez, un grand nombre de gens dévoués et intelligents ont passé leur vie
à travailler sur certains aspects de la chose très sérieusement,
mais l'un d'entre-eux n'a pas anticipé le risque systémique."
Et elle a dit:"Quoi?"
[Rires]
Et ils ont continué la conversation en évoquant la politique du déni et tout le reste.
Donc je pensais au risque systémique,
et je l'ai traduit en termes marxistes.
On évoque les contradictions internes de l'accumulation de capital.
Et peut-être devrais-je écrire quelque chose
au sujet des contradictions internes de l'accumulation de capital,

Chinese: 
那件事發生在一年半前的倫敦經濟學院
當英女王問經濟學家們:
"你們為何沒有預測到經濟危機的來臨?"
當然這不是她的原話  但大意如此
因此經濟學家們十分不滿  事實上  她打電話給英國銀行的管理者
問道:"你為何沒有預測到經濟危機?"
接著英國學會召集了所有的
經濟學家參與討論會  他們寫了一封絕妙的回信
給英女王
內容相當令人驚奇  信上寫道:
"很多聰明的人士  一生都在認真謹慎地
鑽研這個問題
但我們忽略了系統性風險這個問題"
女王說: "什麼?!"
笑
接著他們就開始大打否定政治學之類的太極
因此我想  你懂的  系統性風險
我可以用馬克思主義來解釋它
你所指的是資本積累的內部矛盾
也許我應該寫一些有關
資本積累的內部矛盾來弄清楚

Spanish: 
en la Escuela de Economía de Londres hace un año y medio cuando
Su Majestad, la Reina, preguntó a los economistas
"Chicos, ¿cómo es que ustedes no lo vieron venir?"
No lo dijo exactamente de esa manera, pero ya sabes, ésa era la intención.
Y, ellos se molestaron mucho. Y ella llamó al gobernador del Banco de Inglaterra.
Y dijo, "Como es que ustedes no vieron venir esto?"
Y luego la Academia Británica presentó esto:
reunió a todos los economistas y se les ocurrió esta fabulosa carta
para Su Majestad.
Y, era realmente asombrosa. Decía
"Bueno, ya sabes, mucha gente dedicada, inteligente, sensata, pasan sus vidas
trabajando en aspectos de esta cosa, muy, muy seriamente.
Pero lo único que se nos escapó fue el riesgo sistémico".
Y dices: "¡¿Qué?!"
[Risas]
Y pasaron a hablar sobre políticas de negación y todo el resto de eso.
Así que pensé, bueno ya sabes, riesgo sistémico, sabes
Puedo traducirlo a un concepto marxista.
Estás hablando sobre las contradicciones internas de la acumulación de capital.
Y quizás debería escribir algo acerca de
las contradicciones internas de la acumulación de capital y

Chinese: 
那件事发生在一年半前的伦敦经济学院
当英女王问经济学家们:
"你们为何没有预测到经济危机的来临?"
当然这不是她的原话  但大意如此
因此经济学家们十分不满  事实上  她打电话给英国银行的管理者
问道:"你为何没有预测到经济危机?"
接着英国学会召集了所有的
经济学家参与讨论会  他们写了一封绝妙的回信给
英女王
内容相当给力  信上写道:
"很多聪明的人士  一生都在认真谨慎地
钻研这个问题
但我们忽略了系统性风险这个问题"
女王说: "什么?!"
笑
接着他们就开始扯否定政治学之类的浮云
因此我想  你懂的  系统性风险
我可以用马克思主义来解释它
你所指的是资本积累的内部矛盾
也许我应该写一些有关
资本积累的内部矛盾来弄清楚

Portuguese: 
tentar descobrir o papel da crise em toda a história do Capitalismo.
E o que é específico e especial nessa crise, dessa vez.
E existem duas maneiras que eu pensei que faria isso,
Uma era olhar para o que aconteceu desde os anos 70 até agora.
E, a tese é que muitas vezes
a forma da crise atual é muito ditada
pela maneira que saímos da última.
Que o problema lá atrás em 1970 era
o poder excessivo do trabalho na relação com o capital.
Que, portanto, a saída da crise anterior
foi disciplinar o trabalho.
E nós sabemos como isso foi feito.
Isso foi feito transportando a mão-de-obra pra outro país.
Isso foi feito por, você sabe, Thatcher e Reagan.
E isso foi feito pela doutrina neoliberal.
isso foi feito de todos os tipos e maneiras diferentes.
Mas em 1985 ou 86, a questão do trabalho tinha essencialmente
sido resolvida para o capital. Ele tinha acesso a todo o suprimento mundial de mão-de-obra.
Ninguém, nesse caso particular, citou
os sindicatos gananciosos como a raiz da crise.
Ninguém, nesse caso, está dizendo,
"Tem alguma coisa a ver com o poder excessivo da mão-de-obra."

English: 
try to figure out the role of crisis in the whole history of Capitalism.
And what's specific and special about the crisis, this time around.
And there are two ways which I thought I would do that,
One was to look at what's happened since the 1970s to now.
And, the thesis there is that in many ways
the form of this current crisis is dictated very much
by the way we came out of the last one.
That the problem back in the 1970s was
excessive power of labour in relationship to capital.
That, therefore, the way out of the crisis last time
was to discipline labour.
And we know how that was done.
It was done by off-shoring.
It was done by, you know, Thatcher and Reagan.
And it was done by neo-liberal doctrine;
it was done in all kinds of different ways.
But by 1985 or 86, the labour question had essentially
been solved for capital. It had access to all the world's labour supplies.
Nobody in this particular instance, has cited
greedy unions as the root of the crisis.
Nobody, in this instance, is saying,
"It has something to do with the excessive power of labour."

Spanish: 
tratar de averiguar el papel de la crisis en toda la historia del Capitalismo.
Y que es especifico y especial sobre la crisis, en esta ocasión.
Y hay dos maneras en que pensé que podía hacer eso,
Una sería mirar que ha ocurrido desde los 70 hasta ahora.
Y, la tesis es que en muchos aspectos
la forma de esta crisis actual esta dictada en gran medida
por la forma en que salimos de la última.
El problema allá en la década del 70 fue
el excesivo poder de los trabajadores en relación al capital
Entonces, por tanto, la salida de la crisis la última vez
fue disciplinar a los trabajadores.
Y sabemos como se hizo.
Fue hecho por la deslocalización.
Fue hecho por, ya sabes, Thatcher y Reagan.
Y fue hecho por la doctrina neo-liberal;
fue hecho de todo tipo de maneras diferentes.
Pero en 1985 u 86 la cuestión laboral fue esencialmente
resuelta para el capital. Tuvo acceso a todas las fuentes de mano de obra mundial.
Nadie en esta instancia en particular ha citado
a los sindicatos codiciosos como la raíz de la crisis.
Nadie, en esta instancia, está diciendo,
"Tiene algo que ver con el poder excesivo de la mano de obra."

Chinese: 
經濟危機在整個資本主義歷史中的作用
以及這次危機的細節和特殊性
我想到兩個可以實施的方法
一是回顧從20世紀70年代至今所發生的事情
主題就是  從很多方面來看
這次危機的形式很大程度上是取決於
我們擺脫上次經濟危機的方法
20世紀70年代的問題是
資本主義關係中勞動力過多
因此  上一次是透過控管勞動
來平息經濟危機
我們知道該怎麼解決
那就是借助離岸外包
透過柴契爾夫人和雷根總統
透過新自由主義學說
靠各種不同的方式進行
1985至1986年之間  資本的勞動力來源問題
已徹底解決  因為全球的勞動力供應已經敞開
沒有人在這個特殊的例子中指出
貪婪的工會是經濟危機的根源
沒有人在這個例子中說:
"這和勞動力過剩有關"

Portuguese: 
tentar perceber o papel da crise em toda a história do Capitalismo.
E o que é específico e especial sobre esta crise actual.
E pensei, existem duas formas de como poderia fazer isso,
Uma delas foi olhar para o que aconteceu desde 1970 até agora.
E, a tese é que em muitos aspectos
a forma da crise actual é ditada muito
pela forma como saímos da última.
O problema na década de 1970 foi
poder excessivo dos trabalhadores em relação ao capital.
Assim, a saída dessa crise
foi disciplinar os trabalhadores.
E nós sabemos como isso foi conseguido.
Foi feito através de off-shores.
Foi adoptado por Thatcher e Reagan.
E foi feito pela doutrina neo-liberal;
e de todas as maneiras e feitios.
Mas em 1985 ou 86, a questão do trabalho estava essencialmente
resolvida para o capital. Tinha acesso a todas as fontes de trabalho do mundo.
Ninguém hoje, citou
sindicatos gananciosos como a raiz da crise.
Ninguém hoje está dizendo:
"Tem algo a ver com o excessivo poder do trabalho".

Arabic: 
محاولاً فهم دور تلك الأزمة في تاريخ الرأسمالية ككل.
و ما هي خصائص هذه الأزمة بالتحديد و ما يفرقها عما سبقها.
و وجدت طريقتين أتمكن بهما من فعل ذلك، 
الأولى، كانت في البحث في مجريات الأمور منذ السبعينات و حتى الآن.
و النظرية التي تقول أنه الشكل الذي إتخذته 
تلك الأزمة الحالية تحكمه بشكل كبير 
الطريقة التي خرجنا بها من الأزمة السابقة. 
أن المشكلة في السبعينات كانت تكمن 
في قوى العمالة الزائدة بالنسبة لرأس المال.
و بالتالي، كان الحل في المرة السابقة
هو وضع ضوابط للعمالة.
و نحن نعلم كيف تم ذلك.
تم ذلك من خلال نقل الشركات للخارج.
من خلال ثاتشر و ريجان، 
و من خلال الليبرالية الجديدة؛ 
و من خلال العديد من الطرق الأخرى.
و لكن بحلول عام 1985 أو 1986، كانت مشكلة العمالة 
بالنسبة لأصحاب رؤوس المال قد حُلت. فقد أصبحت عمالة العالم أجمع متاحة لهم.
و لم يذكر أحد، في هذا السياق، حقيقة أن 
جشع النقابات قد يكون هو اساس الأزمة.
لم يقل أحدهم:
" أن للأمر علاقة بقوى العمالة الزائدة."

French: 
et essayer de trouver le rôle de cette crise dans toute l'histoire du capitalisme.
Et ce qui est spécifique et spécial à cette crise en particulier.
Je me disais qu'il n'y avait pas énormément d'approches à adopter pour ce faire.
L'une d'entre-elles était d'observer ce qui s'est produit des années 70 à aujourd'hui.
La thèse est que la forme de cette crise est dictée
d'une certaine manière par la façon
dont nous nous sommes extraits de la crise précédente,
et que le problème dans les années 70
était le pouvoir excessif du travail par rapport au capital,
et que par conséquent, la dernière sortie de crise
passait par des modifications dans la main d’œuvre.
Nous savons comment cela s'est produit.
Cela s'est produit par la délocalisation.
Une politique menée par Thatcher et Reagan,
grâce à une doctrine néo-libérale;
tout cela étant réalisé de différentes manières.
Mais en 1985 ou 86, la question de la main d’œuvre
avait été résolue en faveur du capital, qui avait accès à la main d’œuvre du monde entier.
Personne, dans cette situation, n'a cité
l'avarice des syndicats en tant qu'origine de la crise.
Personne, dans cette situation, ne disait:
"Cela est lié au pouvoir excessif de la main d’œuvre."

Chinese: 
经济危机在整个资本主义历史中的作用
以及这次危机的细节和特殊性
我想到两个可以实施的方法
一是回顾从20世纪70年代至今所发生的事情
主题就是  从很多方面来看
这次危机的形式很大程度上是取决于
我们摆脱上次经济危机的方法
20世纪70年代的问题是
资本主义关系中劳动力过多
因此  上一次是通过劳动纪律
来平息经济危机
我们知道该怎么解决
那就是借助离岸外包
通过撒切尔和里根
通过新自由主义学说
靠各种不同的方式进行
1985至1986年之间  资本的劳动力来源问题
已彻底解决  因为全球的劳动力供应已经敞开
没有人在这个特殊的例子中指出
贪婪的工会是经济危机的根源
没有人在这个例子中说:
"这和劳动力过剩有关"

Portuguese: 
Se alguma coisa, é o excessivo poder do capital.
E em particular, o excessivo poder do capital financeiro
que é a raiz do problema.
Agora, como isso aconteceu?
Bem, nos estamos, desde dos anos 70, numa fase a que chamamos de "repressão salarial"
Os salários permaneceram estagnados
A participação dos salários na renda nacional
de todos os países da OECD vem caindo vertiginosamente.
Vem caindo vertiginosamente até na China.
Então, cada vez menos o trabalho está sendo pago em forma de salários.
Bem, salários acabam por ser também dinheiro,
que compra bens.
Logo se você diminui os salários, então
você tem um problema com de onde a sua demanda vai vir.
E a resposta era, "Bem, peguem os seus cartões de crédito.
Nós vamos dar cartões de crédito a todo mundo."
Então, nos vamos superar, se quiser, o problema da demanda efetiva
expandindo a economia de crédito.
E as famílias americanas e inglesas
praticamente triplicaram sua dívida nos últimos 20, 30 anos.
E grande parte dessa dívida, é claro, está no mercado imobiliário.

Chinese: 
如果有的話  就是過剩的資本力量
特別是過剩的金融資本
是導致這次危機的根本原因
過剩的資本究竟是如何發生的呢?
從20世紀70年代開始  我們就處於一個叫做「工資壓搾」的時期
工資已處於停滯狀態
所有經濟合作與發展組織國家的工資
在國民收入中的份額不斷下降
甚至在中國的大部分地區也在不斷下降
因此  工資越來越少
工資是購買力的
來源
所以如果你的工資減少
市場需求從何而來也就成了一個問題
接著會有一個聲音出現:"好吧  拿出你們的信用卡
我們會給每個人發信用卡"
如果你們願意的話  我們將能透過
推動信用經濟來克服需求的問題
美國家庭和英國家庭
在過去的二三十年裡債務大約都提高了三倍
其中的一大部分債務存在於房產市場之內

Spanish: 
En todo caso, es el excesivo poder del capital.
Y en particular, el poder excesivo del capital financiero
lo cual es la raíz del problema.
Ahora, ¿como paso esto?
Bueno, hemos estado, desde los años 70, en una fase llamada "represión salarial"
Los salarios han permanecido estancados
El porcentaje de salarios en el ingreso nacional
en todos los países de la OCDE ha caído de forma continua.
Aun en China ha caído progresivamente, sorprendentemente.
Así, cada vez se paga menos y menos en los salarios
Bueno, los salarios resultan ser también el dinero
que compra mercancías
Así que si disminuyes los salarios, en consecuencia
tienes un problema con ¿de donde va a venir tu demanda?
Y la respuesta fue, "Bueno, saca tarjetas de crédito.
Les daremos tarjetas de crédito a todos."
Así que superamos, si se quiere, el problema de la demanda actual
inflando la economía de crédito.
Y los hogares Americanos y los hogares Británicos,
aproximadamente triplicaron su deuda en los últimos 20, 30 años.
Y una gran cantidad de esa deuda, por supuesto, ha sido en el mercado inmobiliario.

Arabic: 
ففي الواقع، قوى رأس المال الزائدة،
و بالأخص السلطة الزائدة لرأس المال التمويلي 
هي أساس المشكلة.
الآن، كيف حدث ذلك؟
حسناً، منذ السبعينات و نحن في مرحلة ندعوها بـ"خفض الرواتب".
حيث ظلت الرواتب على حالها لفترة طويلة
و أخذت حصة الرواتب من الدخل القومي
في جميع دول منظمة التعاون و التنمية، بالإنخفاض بشكل منتظم.
حتى أنها إنخفضت في الصين، من بين كل الأماكن.
و استمرت حصة الرواتب في التناقص.
إلا ان تلك الرواتب هي أيضاً المال المستخدم
في شراء البضائع.
فلو استمرت الرواتب في التناقص 
فستصبح المشكلة تكمن في من أين سيأتي المال لشراء البضائع.
و كانت الإجابة، "حسناً، إستخدم بطاقة إئتمانك.
سنعطي الجميع بطاقات ائتمان."
و بذلك سنتغلب على مشكلة الطلب على البضائع من خلال العمل
على تزكية و تضخيم إقتصاد الإئتمان.  
و تضاعفت ديون الأسر الأمريكية و الأسر البريطانية 
ثلاثة أضعاف بالتقريب خلال العشرين أو الثلاثين سنة الماضية.
و جزء كبير من تلك الديون ، بالطبع، كان في سوق العقارات.

French: 
S'il y a une explication, c'est bien le pouvoir excessif du capital,
et en particulier le pouvoir excessif du capital financier
qui est à la racine du problème.
Donc, comment cela s'est-il produit?
Et bien, nous sommes dans une phase, depuis les années 70, de "tassement des salaires".
Les salaires ont stagné.
La part des salaires dans le revenu national
dans les pays de l'OCDE a constamment baissé.
Ils baissent également en Chine, étonnamment.
Il y a donc moins d'argent payé sous forme de salaires.
Et les salaires constituent également l'argent
avec lequel les biens sont achetés.
Si vous diminuez les salaires,
vous avez un problème cocnernant l'origine de la demande.
Et la réponse était: "Bien, sortons nos cartes de crédit."
Nous donnerons des cartes de crédit à tout le monde."
Nous surpasserons, si vous préférez, le problème de la demande réelle
en gonflant l'économie du crédit.
Puis les foyers américains et britanniques
ont environ triplé leur dette ces 20, 30 dernière années.
Et une quantité importante de cette dette, bien sur, s'est développée dans le marché immobilier.

Chinese: 
如果有的话  就是过剩的资本力量
特别是过剩的金融资本
是导致这次危机的根本原因
过剩的资本究竟是如何发生的呢?
从20世纪70年代开始  我们就处于一个叫做“工资压榨”的时期
工资已处于停滞状态
所有经济合作与发展组织国家的工资
在国民收入中的份额不断下降
甚至在中国的大部分地区也在不断下降
因此  工资越来越少
工资是购买力
的来源
所以如果你的工资减少
市场需求从何而来也就成了一个问题
接着会有一个声音出现:"好吧  拿出你们的信用卡
我们会给每个人发信用卡"
如果你们愿意的话  我们将能通过
推动信用经济来克服需求的问题
美国家庭和英国家庭
在过去的二三十年里债务大约都提高了三倍
其中的一大部分债务存在于房产市场之中

Portuguese: 
Se é algo, é o excessivo poder do capital.
E em particular, o excessivo poder do capital financeiro
que é a raiz do problema.
E então, como é que isto aconteceu?
Bem, desde 1970 temos estado numa fase à qual chamamos de "repressão salarial".
Em que os salários permaneceram estagnados
A participação dos salários na receita nacional
vem paulatinamente diminuindo em todos os países da OCDE.
Até na China, vejam só, têm constantemente caído.
De modo que, há cada vez menos a ser pago em salários.
Bem, os salários acabam por ser também o dinheiro
que compra produtos.
Então, se se diminuir os salários,
cria o problema de onde é que a procura vai surgir.
E a resposta foi: "Bem, venham daí os cartões de crédito.
Vamos dar cartões de crédito a toda a gente."
Então ultrapassámos, se preferir, o problema da procura efectiva
ao encher a economia de crédito.
E as famílias americanas e britânicas
todas praticamente triplicaram a sua dívida ao longo dos últimos 20, 30 anos.
E uma grande quantidade de dívida, naturalmente, tem sido no mercado imobiliário.

English: 
If anything, it's the excessive power of capital.
And in particular, the excessive power of finance capital
which is the root of the problem.
Now, how did that happen?
Well, we've been, since the 1970s, in a phase, of what we call "wage repression".
That wages have remained stagnant
The share of wages in national income
right throughout the OECD countries has steadily fallen.
It's even steadily fallen in China, of all places.
So that, there's less and less being paid out in wages.
Well, wages turn out to be also the money
which buys goods.
So if you diminish wages, then
you got a problem with where's your demand going to come from.
And the answer was, "Well, get out your credit cards.
We'll give everybody credit cards."
So we'll overcome, if you like, the problem of effective demand
by actually pumping up the credit economy.
And American households and British households
all roughly tripled their debt over the last 20, 30 years.
And a vast amount of that debt, of course, has been within the housing market.

Chinese: 
我们就此可以得到一个十分重要的理论
那就是  资本主义从来都没有解决其危机问题
它仅是把危机转移给其他地区
我们现在所看到的就是经济危机的地理位移
大家都说：“不错嘛  一切都在复苏
至少在美国是如此”
然后希腊经济就垮了  其他各国也是
"欧洲五猪怎么办?"  你懂的
这太有趣了  你在金融体系里
经历金融危机
以牺牲国家债务危机为代价的
前提下  看似解决了一些问题
其实  在资本积累的过程中
你会看到许多限制和障碍
在"政治经济学批判大纲"中马克思美妙地说
资本不可能遵守
限制
资本必定会把限制当做障碍
然后将其规避或者超越
当你观察积累的过程时
你看到可能存在的障碍和限制
简单来说就是:
"看哪  这就是典型的资本积累"
是像这样进行的:
你最初带着钱去市场

Chinese: 
我們就此可以得到一個十分重要的理論
那就是  資本主義從來都沒有解決其危機問題
它僅是把危機轉移給其他地區
我們現在所看到的就是經濟危機的地理位移
大家都說：「不錯嘛  一切都在復甦
至少在美國是如此」
然後希臘經濟就垮了  其他各國也是
"歐洲五豬怎麼辦?"  你懂的
這太有趣了  你在金融體系裡
經歷金融危機
以犧牲國家債務危機為代價的
前提下  看似解決了一些問題
其實  在資本積累的過程中
你會看到許多限制和障礙
在"政治經濟學批判大綱"中
馬克思美妙地說  資本不可能遵守
限制
資本必定會把限制當做障礙
然後將其規避或者超越
當你觀察積累的過程時
你看到可能存在的障礙和限制
簡單來說就是:
"看哪  這就是典型的資本積累"
是像這樣進行的:
你最初帶著錢去市場

Portuguese: 
E disto tudo surge uma teoria que é muito, muito importante
de que o capitalismo nunca resolve os seus problemas de crise.
Apenas move-os geograficamente.
E o que vemos neste momento é o movimento geográfico disso mesmo.
Todos dizem: "Bem, ok, tudo está a
começar a recuperar nos Estados Unidos"
E logo a Grécia implode, e todos dizem,
"Então e os PIIGS?", tá a ver...
E o interessante é que teve-se uma crise de financiamento
no sistema financeiro.
Arranja-se uma espécie de meia-solução
mas à custa de uma crise de dívida soberana.
Na verdade, se olhar para o processo de acumulação de capital
vê uma série de limites e uma série de barreiras
e há uma linguagem maravilhosa que Marx usa em "Grundrisse"
onde ele fala sobre como não há forma de o capital poder tolerar
um limite.
Tem que transformá-lo numa barreira
que depois contorna ou transcende.
E então, quando se olha para o processo de acumulação
vê-se onde as barreiras e os limites podem estar.
E a maneira mais simples de olhar para isto é
dizer: "Olhe, o processo de circulação normal
de acumulação é assim.
Começa-se com algum dinheiro.

English: 
And out of this comes a theory which is very, very important
that Capitalism never solves its crisis problems.
It moves them around geographically.
And what we're seeing right now is a geographical movement of that.
Everybody says, "Well, okay, everything is
beginning to recover in the United States"
And then Greece goes bang, and everybody goes,
"What about the PIIGS?", you know.
And it's interesting, you had a finance crisis
in the financial system.
You sort of half-solve that
but at the expense of a sovereign debt crisis.
Actually, if you look at the accumulation process of capital
you see a number of limits and a number of barriers
and there's a wonderful language that Marx uses in the "Grundrisse".
where he talks about the way in which Capital cannot abide
a limit.
It has to turn it into a barrier
which it then circumvents or transcends.
And then when you look at the accumulation process
you look at where the barriers and limits might lie.
And the simple way to look at it is
to say, "Look, the typical circulation process
of accumulation goes like this.
You start with some money.

Portuguese: 
E de tudo isso surge uma teoria que é muito, muito importante
que diz que o Capitalismo nunca soluciona seus problemas de crise.
Ele se move em torno deles geograficamente.
E o que estamos vendo agora é um movimento geográfico disso.
Todos dizem, "Bom, tudo bem, tudo está
começando a se recuperar nos Estados Unidos"
E então a Grécia quebra, e todo mundo vai,
"E o PIIGS?", você sabe.(PIIGS = Portugal,Itália,Irlanda,Grécia e Espanha)
E é interessante, você teve uma crise financeira
no sistema financeiro.
Você meio que parcialmente solucionou isso
mas as custas de uma suprema crise de dívida.
Na verdade, se você olhar para o processo de acumulação de capital
você vê um número de limites e um número de barreiras
e tem uma linguagem maravilhosa que Marx usa no "Grundrisse".
no qual ele fala sobre como o Capital não pode sustentar
um limite.
Ele tem que transformar isso em uma barreira
que ele então rodeia ou transcende.
Daí quando você observa o processo de acumulação
você percebe onde as barreiras e limites poderiam estar.
E um modo simples de olhar para isso é
dizer, "Veja, o processo de circulação típico
da acumulação é assim.
Você começa com algum dinheiro.

Arabic: 
و من هنا تأتي نظرية هامة للغاية و هي تقول 
أن الرأسمالية لا تعمل أبداً على حل أزماتها.
هي فقط تحركها جغرافياً.
و ما نشهده الآن هو مجرد حركة جغرافية أخرى للأزمة.
الجميع يقول، :"حسناً، الأمور بدأت تعود 
إلى نصابها في الولايات المتحدة"
ثم تصيب اليونان الأزمة، و يقول الجميع ،
"ماذا عن دول الـPIIGS؟"
وهو مثير للإهتمام، فأنت تمر بأزمة اقتصادية 
في النظام الإقتصادي
و تقدم لها فقط انصاف الحلول 
و على حساب التسبب في أزمة ديون هائلة.
في الواقع، لو نظرنا لعملية تكتل رؤوس الأموال،
لرأينا عدد من الحدود و العوائق
ماركس يستخدم بعص المفردات اللغوية في "أسس نقد الإقتصاد السياسي".
حيث يتحدث عن كيف ان رأس المال لا يلتزم
بحدود.
هو يحولها إلى عوائق، يقوم 
بعد ذلك بالتحايل عليها و تجاوزها.
ثم عندما ننظر عملية تكتل رأس المال 
فإننا ننظر إلى مواقع العوائق و الحدود المحتملة.
و أبسط الطرق للنظر في هذا الأمر 
هي أن نقول:" تتم عملية تكتيل
رؤوس الأموال المعتادة بالشكل التالي:
تبدأ بكم قليل من المال.

French: 
Et une théorie émerge de tout ceci,
une théorie qui annonce que le capitalisme ne solutionne jamais ses crises.
Il les déplace géographiquement.
Et nous sommes les témoins de ce mouvement géographique.
Tout le monde dit, "Très bien, tout est
sur la voie de la reprise aux États-unis."
Puis la Grèce explose, et tout le monde dit:
"Qu'en est-il du PIIGS?" (Portugal Italie Irlande Grèce Espagne, NDT)
Et c'est intéressant, vous avez une crise financière
dans le système financier.
Vous solutionnez cela à moitié
mais au prix d'une crise de la dette souveraine.
En fait, si vous observez le processus d'accumulation du capital,
vous voyez un certain nombre de limites et de barrières
et Marx utilise un merveilleux langage dans l'ouvrage "Grundisse",
dans lequel il évoque la manière dont le capital ne peut pas
supporter de limite.
Il doit la transformer en une barrière
qu'il contourne ou transcende.
Et lorsque vous observez le processus d'accumulation du capital
vous déterminez où les barrières et limites se trouvent.
Ainsi, une observation simple serait:
"Regardez, le processus typique de circulation
et d'accumulation se construit en ces termes:
vous commencez avec de l'argent.

Spanish: 
Y de esto viene una teoría que es muy, muy importante
que el Capitalismo nunca resuelve sus problemas de crisis.
Las mueve geográficamente.
Y lo que vemos ahora es ese movimiento geográfico.
Todo el mundo dice, "Bueno, de acuerdo, todo
comienza a recuperarse en Estados Unidos"
Y entonces Grecia cae y todos dicen:
"¿Qué pasa con los PIIGS?", ya sabes.
Y es interesante, tenias una crisis financiera
en el sistema financiero.
Y medio resuelves eso,
pero a expensas de una crisis de deuda soberana.
Realmente, si miras el proceso de acumulación del capital
ves una serie de límites y una serie de barreras
y hay un lenguaje maravilloso que Marx usa en "Grundrisse"
donde él habla de la forma en la que el Capital no puede soportar
un límite.
Se tiene que convertir en una barrera
que luego sortea o trasciende.
Y luego cuando miras el proceso de acumulación
ves donde las barreras y los límites pueden estar situados.
La manera simple de verlo es
decir, "Mira, el proceso típico de circulación
de la acumulación funciona así:"
Comienzas con algo de dinero.

Arabic: 
تدخل بها إلى السوق و تشتري العمالة، الطاقة
و الوسائل اللازمة للإنتاج.
وتبدأ العمل من خلالها
باستخدام تكنولوجيا و هيكل تنظيمي معين 
و تصبح لديك سلعة،
تقوم بعد ذلك ببيعها مقابل كم المال الأصلى مضافاً إليه الربح.
الآن، تأخذ جزء من الأرباح 
و تعيد استخدامها كرأس مال لعملية توسع 
و ذلك لعدة أسباب مثيرة للإهتمام.
الآن هناك أمران بهذا الخصوص،
أحدهما أنه هناك عدد من العوائق هنا.
كيف يتم تجميع المال 
في المكان المناسب 
في الوقت المناسب 
بالكم المناسب؟
هذا الأمر يتطلب عقلية إقتصادية إبداعية.
إذن فتاريخ الرأسمالية كله يتعلق بالعقلية المالية المبدعة.
و الإبداع المالي يؤدي 
أيضاً إلى تحفيز و تمكين أصحاب رؤوس المال.
و تخويل هؤلاء السلطة الزائدة قد يؤدي أحياناً...
يصيبهم الطمع بالطبع، لا شك في ذلك.
و لو تأملت في الأرباح المالية في الولايات المتحدة،
لوجدنا أنها ارتفعت لعنان السماء بعد عام 1990.
بينما أرباح التصنيع أخذت في الإنخفاض بهذا المعدل.

Chinese: 
购买劳动力  电力
生产资料
然后通过特定的技术和组织形式
将这些购买来的东西
变成一个商品
你的定价就是成本加上利润
现在  你将一部分利润进行
再投资以实现扩张
基于某些有趣的原因
这样一来就会出现两个问题
第一  会出现许多障碍点
我们该怎样把钱
在一个合适的地点
一个恰当的时间
以正确的金额汇拢在一起?
这需要财务别具匠心
因此  整个资本主义历史上一直对金融创新
金融创新
很有效果  同时也赋予金融家权力
金融家的权力过大  就会
毫无疑问  他们会越来越贪婪
如果你看一下美国的财务利润
他们在1990年后开始剧增  就是这样
而制造业的利润则不断减少

French: 
Vous entrez sur le marché pour acheter de la main d’œuvre, du pouvoir
et des moyens de production.
Puis vous les mettez à l’œuvre,
avec une forme de technologie et d'organisation
et vous créez un bien,
que vous pouvez vendre avec le montant d'argent original plus un profit."
Puis, vous prenez une partie du profit
que vous re-capitalisez sous la forme d'une expansion
pour des raisons très intéressantes.
Il y a donc deux points à dégager :
le premier est qu'il y a un certain nombre de barrières.
Comment l'argent est-il réuni
au bon endroit,
au bon moment,
en quantités suffisantes?
Et cela requiert de l'ingéniosité financière.
Donc l'histoire complète du capitalisme se résume à une série d'innovations financières.
Et l'innovation financière
à pour conséquence, parallèlement, de donner du pouvoir aux financiers.
Et le pouvoir excessif des financiers, peut conduire...
Effectivement, Ils deviennent avares, sans aucun doute.
Et si l'on observe les profits financiers aux États-Unis,
on constate qu'ils sont montés en flèche après 1990.
Les profits dans l'industrie manufacturière sont tombés en flèche.

Chinese: 
購買勞動力  電力
生產資料
然後透過特定的技術和組織形式
將這些購買來的東西
變成一個商品
你的定價就是成本加上利潤
現在  你將一部分利潤
進行再投資以實現擴張
基於某些有趣的原因
這樣一來就會出現兩個問題
第一  會出現許多障礙點
我們該怎樣把錢
在一個合適的地點
一個恰當的時間
以正確的金額匯攏在一起?
這需要財務別具匠心
因此  整個資本主義歷史上一直對金融創新
金融創新
很有效果  同時也賦予金融家權力
金融家的權力過大  就會
毫無疑問  他們會越來越貪婪
如果你看一下美國的財務利潤
他們在1990年後開始劇增  就是這樣
而製造業的利潤則不斷減少

Spanish: 
Entras en el mercado y compras mano de obra, poder
y medios de producción.
Luego los pones a trabajar
con una tecnología dada y un método organizado
y creas un producto.
La cual vendes por el dinero original mas una ganancia.
Ahora, tomas parte de los beneficios
y lo re-capitalizas para una expansión
por razones muy interesantes.
Ahora, hay dos cosas con respecto a esto
Una es que hay una serie de puntos barrera aquí
¿Cómo se reúne el dinero
en el lugar correcto
en el momento correcto
en la cantidad correcta?
Eso requiere ingenio financiero.
Toda la historia del Capitalismo ha sido sobre la innovación financiera
Y la innovación financiera
tiene el efecto de, también, empoderar a los financieros.
Y el excesivo poder de los financieros, a veces puede ...
Se vuelven codiciosos, no hay duda al respecto.
Y si miras las ganancias financieras en EE.UU
Estaban aumentando después de 1990, subían de esta manera.
Los beneficios en la fabricación bajaban así.

Portuguese: 
Vai-se ao mercado e compra-se trabalhadores
e meios de produção.
Depois mete-os a trabalhar
com uma determinada tecnologia e forma de organização
e cria-se um produto.
Que depois se vende pelo valor original mais uma margem de lucro.
Portanto, em seguida toma-se parte do lucro
e o recapitaliza numa expansão
por razões deveras interessantes.
Agora, há duas considerações sobre isto
Uma delas é que há inúmeras barreiras aqui.
Como é que o dinheiro está
no lugar certo
no tempo certo
e na quantidade certa?
E isso requer engenho financeiro.
Assim, toda a história do capitalismo tem sido acerca de inovação financeira.
E a inovação financeira
tem também o efeito de dar poder aos agentes financeiros.
E o poder excessivo dos financiadores, às vezes pode...
Eles ficam gananciosos, não há dúvida sobre isso.
E se observar os lucros financeiros nos Estados Unidos
Eles estavam a disparar a partir de 1990, estavam a subir assim.
E os lucros na produção estavam a descer assim.

English: 
You go into the market and buy labour, power
and means of production.
Then you put them to work
with a given technology and organisational form
and you create a commodity.
Which you then sell for the original money plus a profit.
Now, you then take part of the profit
and you re-capitalise it into an expansion
for very interesting reasons.
Now, there are two things about this
One is that there're a number of barrier points in here.
How is the money got together
in the right place
at the right time
in the right volume?
And that takes financial ingenuity.
So the whole history of capitalism has been about financial innovation.
And financial innovation
has the effect of, also, empowering the financiers.
And the excessive power of the financiers, can sometimes...
They do get greedy, no question about it.
And if you look at financial profits in the United States
They were soaring after 1990; they were going up like this.
Profits in manufacturing were coming down like this.

Portuguese: 
Então você vai a um mercado e compra mão-de-obra, poder
e meios de produção.
Então você os coloca para trabalhar
com uma determinada tecnologia e estrutura organizacional
e você cria uma mercadoria.
Que então você vende pelo valor original mais um lucro.
Agora, você pega parte do lucro
e reinveste numa expansão
por motivos muito interessantes.
Agora, existem duas coisas sobre isso
Uma delas é que há um número de pontos de barreira aqui.
Como é que o dinheiro se juntou
no lugar certo
na hora certa
no volume certo?
E isso leva a engenhosidade financeira.
Assim, toda a história do capitalismo tem sido a respeito de inovação financeira.
E inovação financeira
tem o efeito de, também, de aumentar o poder dos financiadores.
E o poder excessivo dos financiadores, pode as vezes...
Eles ficam gananciosos, não tem dúvida.
E se você observar os lucros financeiros nos Estados Unidos
Eles estão em alta depois de 1990; eles estão subindo assim.
Lucros na indústria estão caindo assim.

Spanish: 
Y puedes ver el desequilibrio en este país
Creo que la forma en la cual este país se alineo con la ciudad de Londres
contra la fabricación británica desde los años 50 en adelante
ha tenido consecuencias muy graves para la economía de este país.
Has fastidiado a la industria a fin de mantener, ya sabes, felices a los financieros
Cualquier persona sensata se uniría ahora mismo a una organización anti-capitalista.
Y, tienes que hacerlo.
Porque de lo contrario, vamos a mantener esta continuidad.
Y fíjense que es una continuación de todo tipo de aspectos negativos.
Por ejemplo, la acumulación de la riqueza.
Hubieras pensado que la crisis habría frenado eso.
Bien, mas multi millonarios que nunca surgieron de la India el año pasado
Se duplicaron el año pasado.
La riqueza de los ricos en este país se ha acelerado.
Justo el año pasado, sucedió que los principales propietarios de fondos de inversión libre
recibieron remuneraciones personales de $ 3 mil millones cada uno,
en un año.

Chinese: 
你可以看到這個國家的不平衡
我認為從20世紀50年代開始  美國聯手
倫敦金融城對抗英國的製造業
已經對這個國家的經濟造成非常嚴重的影響
為了滿足金融家們  製造業已遭破壞
任何明智的人現在都會加入反資本主義組織
而且是不得不
不然的話  這種狀況將會持續下去
各種負面情狀也將一併延續
比如說持續增加的財富
你可能以為經濟危機會阻止財富的增加
事實上  去年印度出現了  比以往任何時候都更多的億萬富翁
這個數字在去年翻了一倍
在這個國家富人的財富不斷增加
去年  主要對沖基金的業主們
僅在一年內就得到
30億美元

Chinese: 
你可以看到这个国家的不平衡
我认为从20世纪50年代开始  美国联手伦敦金融城
对抗英国的制造业
已经对这个国家的经济造成非常严重的影响
为了满足金融家们  制造业已遭破坏
任何明智的人现在都会加入反资本主义组织
而且是不得不
不然的话  这种状况将会持续下去
各种消极方面也将一并延续
比如说持续增加的财富
你可能以为经济危机会阻止财富的增加
事实上去年印度出现了比以往任何时候更多的亿万富翁
这个数字在去年翻了一番
在这个国家富人的财富不断增加
去年  主要对冲基金的业主们
仅在一年内就得到
30亿美元

English: 
And you can see the imbalance in this country
I think the way in which this country has sided with The City of London
against British manufacturing since the 1950s onwards
has had very serious implications for the economy of this country.
You've actually screwed Industry in order to keep, you know, financiers happy.
Any sensible person right now would join an anti-capitalist organisation.
And, you have to.
Because otherwise, we're going to have this continuation.
And notice it's a continuation of all sorts of negative aspects.
For instance, the racking up of wealth.
You would have thought the crisis would have stopped that.
Actually more billionaires emerged in India last year than ever.
They doubled last year.
The wealth of the rich in this country has accelerated.
Just last year, what happened was that leading hedge fund owners
got personal remunerations of $3 billion each,
in one year.

French: 
Et vous pouvez constater ce déséquilibre dans ce pays.
Je pense que la manière dont ce pays s'est appuyé sur la City de Londres
à l'encontre de l'industrie britannique depuis les années 50,
a eu des implications sérieuses sur l'économie de ce pays.
Vous avez fourvoyé l'industrie de manière à satisfaire les financiers.
Toute personne censée rejoindrait une organisation anti-capitaliste.
Et vous devez le faire.
Faute de quoi, ce système se perpétuera.
Et remarquez qu'il s'agit d'une continuation de toutes sortes d'aspects négatifs.
Par exemple, l'accumulation de grandes fortunes.
Vous auriez pensé que la crise l'aurait interrompu.
En réalité, il y a eu plus de milliardaires en Inde que jamais auparavant.
Ils ont doublé l'année passée.
La fortune des riches s'est accélérée dans ce pays.
L'année dernière seulement, les propriétaires de larges fonds spéculatifs
ont reçu des rémunérations de 3 milliards de dollar chacun,
en un an.

Portuguese: 
Assim pode ver o desequilíbrio neste país
Acho que a forma como este país se aliou à empresa "City of London"
contra a manufacturação britânica desde a década de 1950
tem tido implicações muito graves para a economia deste país.
Basicamente lixou-se a Indústria para manter, sabe, os financiadores felizes.
Qualquer pessoa sensata iria neste preciso momento juntar-se a uma organização anti-capitalista.
E, tu tens que o fazer.
Porque senão,  isto vai continuar.
E note que é uma continuação só de aspectos negativos.
Por exemplo, a acumulação de riqueza.
Podia-se pensar que a crise teria acabado com ela.
Na verdade, mais bilionários surgiram na Índia no ano passado do que nunca.
Duplicaram no ano passado.
O ganho dos ricos neste país acelerou.
Somente no ano passado, o que aconteceu foi que os principais proprietários de fundos de cobertura
obtiveram remunerações pessoais de 3 mil milhões de dólares cada,
num só ano.

Arabic: 
و يمكنكم رؤية مدى التناقض في تلك الدولة
أعتقد أن الطريقة التي انحازت بها الولايات المتحدة مع "مدينة لندن" (المركز المالي)
ضد القطاع الصناعي البريطاني منذ الخمسينات، 
كانت لها تبعات هائلة على إقتصادها.
فقد دمرت الصناعة عن عمد فقط من أجل ارضاء اصحاب رؤوس الأموال.
و أي شخص عاقل في الوقت الحالي، سينضم لأي منظمة مناهضة للرأسمالية. 
و يجب عليكم أن تفعلوا ذلك.
و إلا فاننا سنظل على هذا الحال.
و لاحظوا أن هذا الحال له من الجوانب السلبية ما لا يعد ولا يحصى.
فمثلاً، التكديس و الجمع المستمر للثروات،
كنا نظن أن الأزمة كانت ستضع حداً لهذا الأمر.
إلا أنه في الواقع ظهر في الهند عدد غير مسبوق من المليارديرات.
لقد تضاعفوا في العام الماضي.
ثروات الأثرياء في تلك البلد تتضاعف بمعدل سريع.
ما حدث في العام الماضي، أن الرائدين من أصحاب صناديق الإستثمار التحوّطي
قد حصلوا على مكافأت شخصية تصل إلى $3 مليار لكل منهم،
و ذلك في عام واحد.

Portuguese: 
E você vê o desequilíbrio nesse país
Eu acho que a maneira como esse país ficou do lado da Cidade de Londres
contra a indústria inglesa desde os anos 50 pra frente
teve sérias implicações para a economia desse país.
Você na verdade ferrou a Indústria para manter os financiadores felizes.
Qualquer pessoa sensata hoje se juntaria a uma organização anti-capitalismo.
E, você tem mesmo que se juntar.
Porque caso contrário, nós teremos essa continuação.
E perceba que é uma continuação de todos os tipos de aspectos negativos.
Por exemplo, a acumulação da riqueza.
Você poderia ter pensado que a crise pararia isso.
Na verdade, no ano passado, surgiram mais bilionários na Índia do que nunca.
Eles dobraram no ano passado.
A fortuna dos ricos nesse país aumentou.
Só no ano passado, o que aconteceu foi que os principais proprietários de fundos de hedge
tiveram remunerações pessoais de $3 bilhões cada,
em um ano.

English: 
Now, I thought it was obscene and insane
a few years ago, when they got $250 million.
But they're now hauling in $3 billion.
Now that's not the world I want to live in,
and if you want to live in it, be my guest.
I don't see us debating and discussing this.
I don't have the solutions; I think I know what the nature of the problem is.
And unless we're prepared to have a very broad based discussion
that gets away from, you know,
the normal kind of pablum you get in a political campaign.
And you know, "Everything's going to be okay here next year if you vote for me".
Well, it's crap!
You should know it's crap.
And, say it is.
And we have a duty, it seems to me
those of us who are academics and seriously involved in the world
to actually change our mode of thinking.

Portuguese: 
E eu que pensava ter sido obsceno e insano
há alguns anos atrás, quando recebiam 250 milhões.
Mas agora estão a açambarcar 3 mil milhões.
Bem, este não é um mundo onde eu queira viver,
mas se tu quiseres viver nele, estás à vontade.
Não nos vejo a debater e discutir isto.
Não tenho as soluções, mas penso saber qual é a natureza do problema.
E a menos que estejamos preparados para ter uma discussão muito ampla
que se afaste de, sabe,
do tipo normal de tolices que vemos numa campanha política.
Como, "Tudo vai ficar óptimo para o ano que vem se votar em mim".
Bem, isso é uma treta!
Deves saber que é uma treta.
E dizê-lo.
E nós temos o dever, parece-me a mim,
aqueles entre nós que são académicos e seriamente envolvidos no mundo
de realmente mudar o nosso modo de pensar.

Chinese: 
幾年前他們掙2.5億的時候
我就已覺得是腐化和瘋狂了
但是現在他們得到的是30億美元
這已不是我想生存的世界
如果你想的話  請便吧
我沒有看到任何人就這個問題進行辯論和討論
我沒有解決方案  我想我知道問題的本質是什麼
除非我們準備好進行非常廣泛的討論
能撇除那些
競選攻勢般的單調乏味題材
你懂的  "投我一票  明年一切都會變好"
那就只能是豪洨!
你應該知道這是豪洨
說出來吧
在我看來  我們有責任
作為真正關心世界的學者
改變我們的思維方式

Spanish: 
Pensé que era una obscenidad y una locura
hace unos años, cuando recibieron $ 250 millones.
Pero ahora están sacando $3 mil millones.
Ahora, este no es el mundo en el que yo quiero vivir,
y si quieres vivir en ello, bienvenido seas.
No nos veo debatiendo y hablando de esto.
No tengo las soluciones, creo que se cual es la causa del problema.
Y a menos que estemos preparados para tener una discusión muy amplia
que se aleja de, ya sabes,
el tipo de charla que oímos en una campaña política.
Ya sabes, "Todo va a estar bien aquí el año próximo si votas por mí".
Bueno, es basura!
Deberías saber que es basura.
Y, decir que lo es.
Y tenemos un deber, me parece a mi
los entre nosotros que somos académicos y seriamente involucrados con el mundo
de realmente cambiar nuestro modo de pensar.

Arabic: 
لعندما حصل كل منهم على 250 مليون دولار منذ 
بضعة اعوام، إعتقدت أنه أمر شائن و مجنون.
و الآن هم يحصلون على ثلاثة مليار!
ليس هذا بعالم أود العيش فيه،
و لو أردتم أنتم العيش فيه، هذا شأنكم.
فلا أرى الأمر يحتاج لجدال و مناقشة.
انا لا أملك الحلول؛ لكني أعتقد أنني اعرف طبيعة المشكلة.
إلا لو كنا جميعاً على استعداد للتناقش على نطاق واسع 
يبتعد تماماً عن الهراء الدعائي
الذي نسمعه عادة في الحملات السياسية.
من نوع: "أن كل شئ سيصبح على ما يرام العام المقبل، لو إنتخبتموني."
حسناً، إنه هراء.
و يجب ان تدركوا أنه هراء.
و تقولونها علناً.
و يبدو لي أنه من واجبنا،
نحن الأكاديميون و كل من هو مهتم بشئون العالم
أن نغير طريقة تفكيرنا.

French: 
Je pensais donc qu'il était obscène et fou,
il y a quelques années, de les voir recevoir 250 millions de dollars.
Mais ils empochent 3 milliards de dollars aujourd'hui.
Ce n'est pas le monde dans lequel je souhaite vivre.
Si vous souhaitez y vivre, faites comme chez vous.
Je ne lancerai pas de débats et de discussions la-dessus.
Je n'ai pas les solutions. Je pense que je connais la nature du problème.
A moins que nous soyons préparés à avoir une discussion très large
qui s'écarte des thèmes classiques
des campagnes électorales, du type:
"Tout va bien se passer l'année prochaine si vous votez pour moi."
Et bien, c'est de la foutaise!
Vous devriez savoir que c'est de la foutaise.
Et dire que c'en est.
Et nous avons un devoir, selon moi,
ceux parmi nous, les universitaires qui sont sérieusement impliqués dans le monde,
de changer effectivement notre mode de pensée.

Portuguese: 
E eu achei insano e obsceno
a alguns anos atrás, quando eles ganharam $250 milhões.
Mas agora eles estão faturando na faixa de $3 bilhões.
Esse não é o mundo em que eu quero viver,
e se você quiser viver nesse mundo, fique a vontade.
Eu não nos vejo debatendo e discutindo isso.
Eu não tenho as soluções; Eu acho que eu sei qual é a natureza do problema.
E a menos que estejamos preparados para ter uma discussão bem ampla
isso foge de,você sabe.
aquele tipo comum de discurso que temos em uma campanha política.
E você sabe, "Tudo vai ficar bem ano que vem se você votar em mim".
Bem, isso é bobeira.
Você deveria saber que isso é bobeira.
E, dizer que é.
E pra mim, nós temos um dever
aqueles de nós que são acadêmicos e seriamente envolvidos com o mundo
para realmente mudar nosso modo de pensar.

Chinese: 
几年前他们挣2.5亿的时候
我就已觉得是腐化和疯狂了
但是现在他们得到的是30亿美元
这已不是我想生存的世界
如果你想的话  请便吧
我没有看到任何人就这个问题进行辩论和讨论
我没有解决方案  我想我知道问题的本质是什么
除非我们准备好进行非常广泛的讨论
能撇除那些
竞选攻势般的单调乏味题材
你懂的  "投我一票  明年一切都会变好"
那就只能是扯淡!
你应该知道这是扯淡
说出来吧
在我看来  我们有责任
作为真正关心世界的学者
改变我们的思维方式

English: 
Cognitive media
www.cognitivemedia.co.uk

Spanish: 
Los medios de comunicación cognitiva
www.cognitivemedia.co.uk

Arabic: 
Cognitive media
www.cognitivemedia.co.uk

Chinese: 
认知媒体
www.cognitivemedia.co.uk

Portuguese: 
Cognitive media
www.cognitivemedia.co.uk

French: 
Cognitive media
www.cognitivemedia.co.uk

Chinese: 
認知媒體
www.cognitivemedia.co.uk
